摩根士丹利发表报告,恒安国际(01044)目标价,由66.9港元大幅升至至80港元,评级升至“增持”。最高看至106.6港元,最熊则为51.1港元。
大摩称,恒安长达3年的改革,缘于被市场忽视,估计未来数年改革有望成为增长主要动力,以引发市场重新评估该股。改革包括分散商务,以及将供应链及后勤中央化。
大摩鉴于公司改革因素,上调恒安国际预测,2016-2018年纯利各为36.09亿元人民币、 37.67亿元人民币及 42.45亿元人民币。