花旗：予中银香港(02388)“买入”评级 目标价上调至27.8港元

智通财经APP获悉，花旗发布研究报告称，予中银香港(02388)“买入”评级，目标价由27.3港元上调至27.8港元。公司将于10月底公布第三季度经营数据，预测在净利息收入同比增长21%的带动下，经营利润将达到110亿元，按季增长2%，与去年同期比较则增长3%。

该行估计，第三季平均一个月HIBOR及LIBOR分别按季增长82个基点及32个基点，将令中银香港期内净息差进一步扩张;而手续费收入则预期因市况影响而维持疲软。另预计受内房行业信贷事件影响，公司第三季信贷成本可能上升至约30个基点，相应将中银香港2023年每股盈测下调1%;而基于净利息收入前景向好及AT1债券赎回的影响，则将2024及2025年预测上调3%，

花旗重申中银香港仍为香港本地银行中的首选，展望第四季则预期融资成本潜在上升或限制净息差进一步扩张空间;全年信贷成本或同比升9个基点至23个基点，至明年才回落至约16个基点的正常水平。