美银证券：维持国泰航空(00293)“买入”评级 目标价10.7港元

智通财经APP获悉，美银证券发布研究报告称，重申国泰航空(00293)“买入”评级，称出席集团上周举行的分析员会议后，增强对疫后盈利复苏的信心;在下半年盈利提升和重新派息的正面催化下，认为目前1倍账面价值的估值吸引，目标价10.7港元。

报告中称，国泰预计下半年集团溢利将超越上半年，客运收益率组合将有利盈利于下半年转正，调升2023-2025年每股盈利预测平均7%，当前仅保守假设2024年客运和货运收益率将按年跌13%至2019年约20%-25%的水平，认为其盈利预测存在上行风险。

该行表示，香港市民出游及旅客访港在今年底将恢复至疫前95%，并在中国旅客转机业务上提高市场份额，以支持下半年利润增长，重申集团运力提升计划，大部分飞机已调回，并持续招募员工。国泰预计，明年机票价格将将持续正常化，但由于目前仍求过于供，预计明年票价将同比跌13%。