美股前瞻 | 三大股指期货齐跌，本周CPI携美联储利率决议重磅来袭

1. 12月11日(周一)美股盘前，美股三大股指期货齐跌。截至发稿，道指期货跌0.04%，标普500指数期货跌0.11%，纳指期货跌0.22%。

2. 截至发稿，德国DAX指数跌0.01%，英国富时100指数跌0.62%，法国CAC40指数涨0.16%，欧洲斯托克50指数涨0.02%。

3. 截至发稿，WTI原油跌0.91%，报70.58美元/桶。布伦特原油跌0.79%，报75.24美元/桶。

市场消息

备受瞩目!CPI携美联储利率决议重磅来袭，美股涨势面临考验。2023年美股市场的最后两大重磅事件将在未来一周来袭。当地时间周二公布的美国11月消费者价格指数(CPI)报告，将在美联储周三公布今年最后一次利率决议之前揭开通胀之谜的最后一块拼图。美联储主席鲍威尔的新闻发布会，以及美联储官员对未来几年的一系列新经济预测，也将是周三会议的重点。美国生产者价格指数(PPI)将于当地周三上午公布，零售销售数据将于周四公布，美国制造业活动数据将在周五公布。另外，好市多(COST.US)、Adobe(ADBE.US)和莱纳建筑(LEN.US)等大公司本周将公布财报。市场以强劲的势头进入本周，美国三大股指在过去六周均录得上涨。

超级央行周来袭!美、欧、英多家央行公布利率决议，降息预期恐遭“打脸”。美联储、英国央行和欧洲央行本周将陆续公布利率决议。未来几天，占全球经济60%的多个经济体将在60个小时窗口期内公布利率决议。最引人注目的将是北京时间周四凌晨3:00的美联储会议，英国央行和欧洲央行也将在北京时间周四公布利率决议。除了挪威央行可能会加息外，大多数货币官员都面临着金融市场的压力，要求他们解释为什么他们似乎不急于转向货币宽松政策。这一观点可能与美联储及其同行三个多月前阐述的“在更长时间内保持更高利率”的口号相冲突。在拉丁美洲，多数央行已经开始降息，巴西和秘鲁可能在未来一周双双降息。

高盛：预计美联储将在明年三季度首次降息。高盛预计，美联储将在明年第三季度首次降息，早于此前预测的第四季度，理由是通胀好转。他们指出：“最近的通胀数据出乎我们的乐观预期，令人鼓舞，因此我们对核心PCE同比通胀的预测路径有所下降。因此，我们将首次降息的预测提前至2024年第三季度。”美国10月PCE指数环比持平，符合市场普遍预期，表明美国通胀进一步降温。而上周五公布的数据显示，美国11月季调后非农就业人口 19.9万人，预期18万人，前值15万人。美国11月失业率 3.7%，预期与前值均为3.9%。数据公布后，美联储互换合约显示，美联储2024年降息押注有所下降。目前，市场预计美联储将于明年5月份降息的概率为48.2%。

MLIV Pulse：明年标普500将上涨4%至4808点，创历史新高。最新的MLIV Pulse调查显示，随着美国避免陷入衰退，标普500指数将在2024年创下历史新高，尽管消费疲软意味着该指数的涨幅将低于今年20%的涨幅。根据518名受访者的预期中值，标普500指数明年将攀升至4808点，超过2022年1月创下的4797点收盘高点，10年期美国国债收益率将从今年5%的高点降至3.8%。超过三分之二的受访者表示，他们不认为经济硬着陆是市场面临的最大风险，多数人预计美联储将在明年7月前开始降息。这种乐观情绪与今年年初的预期形成鲜明对比，当时投资者担心美联储将采取强硬的鹰派立场以及美国可能陷入经济衰退，这让他们准备好迎接动荡的市场。

大摩知名空头唱衰Q4财报季：盈利预期或将大幅下调。作为华尔街最悲观的策略师之一、摩根士丹利的Michael Wilson表示，由于利润率面临压力，美国企业利润可能会在第四季度走弱，2024年才会出现反弹。这位策略师强调了其对第四季度普遍预期将“大幅下调”的看法，并表示，他对明年利润率增长的幅度不如其他策略师乐观。据了解，这位摩根士丹利策略师在今年的大部分时间里一直对股市持负面看法，即便是在市场反弹之际。他在10月表示，股市年底不太可能出现反弹，但自那以来，美国基准股指已上涨约11%。Wilson表示，自上一个财报季开始以来，标普500指数成分股公司第四季度利润预期下降了5%。

市场谨慎情绪加剧，比特币一度暴跌7.5%逼近4万美元关口。在更广泛的加密货币抛售中，比特币再次短暂但急剧地跌向4万美元，该加密货币一度暴跌7.5%，跌至40,521美元，随后收复部分跌幅，至42245美元，下跌3.6%。此外，像以太坊、瑞波币、波卡和卡尔达诺这样的小型代币也出现下跌。最大的前100种数字资产指数下跌约4%，这是自11月22日以来最大跌幅。据了解，比特币今年以来一直上涨，原因是市场预计监管机构将批准首个直接投资该代币的ETF，从而扩大加密货币投资者的潜在基础。同时，美联储在2024年降息的预期也促使比特币和整体虚拟货币的涨势。

个股消息

趣店(QD.US)Q3营收同比下滑73.1%，净亏损1.812亿元。趣店 Q3营收为2960万元，同比下滑73.1%;归属于公司股东的净亏损1.812亿元，上年同期为6.480亿元;摊薄后每ADS亏损0.84元，上年同期为2.64元。融资收入、罚款费用、贷款便利收入、交易服务费及其他相关收入因贷款帐簿业务的清盘而降至零。销售收入及其他收入为2960万元，主要归因于最后一英里配送业务产生的收入，上年同期为5040万元。营业亏损为1.008亿元，上年同期为2.998亿元。截至2023年9月30日，公司现金及现金等价物为72.264亿元，限制性现金为6710万元。

纳指100成分股将调整：DoorDash(DASH.US)等被纳入，Zoom(ZM.US)等被剔除。DoorDash(DASH.US)将被纳入纳斯达克100指数，取而代之的是，Zoom(ZM.US)将从这一以科技股为主的基准指数的年度重组中剔除。Splunk(SPLK.US)、MongoDB(MDB.US)、Roper Technologies(ROP.US)、CDW Corp.(CDW.US)和可口可乐欧洲太平洋(CCEP.US)也将被纳入该指数。与此同时，Align Technology(ALGN.US)、eBay(EBAY.US)、Enphase Energy(ENPH.US)和Lucid Group(LCID.US)等将从纳斯达克100指数成分股中剔除。这些调整将在12月18日周一开市前生效。纳斯达克100指数由在纳斯达克证券交易所上市的最大的非金融公司组成。

为寻求创收新引擎，英伟达(NVDA.US)发力布局东南亚市场。全球AI芯片领导者英伟达在周一表示，该公司计划在未来全面扩大与越南最顶尖科技公司的合作规模，并且支持越南培训开发人工智能和数字基础设施相关的顶尖人才。在全球AI浪潮助力下，英伟达为全球数据中心提供A100/H100芯片的业务部门——数据中心业务部门Q3创造的营收达到145亿美元，较上年同期增长约279%，因此，为了全面抓住全球企业布局生成式AI的大趋势，以及保持强劲业绩增速，英伟达当前正在寻找全新的创收引擎。目前，英伟达已经将目光瞄准东南亚市场。

传梅西百货(M.US)收到价值58亿美元私有化收购要约。据知情人士透露，由Arkhouse Management和Brigade Capital组成的投资集团已提出58亿美元的收购要约，拟将梅西百货私有化。知情人士透露，专注于房地产的投资公司Arkhouse Management和全球资产管理公司Brigade Capital Management在12月1日提交了一份要约，拟以每股21美元的价格收购他们尚未持有的梅西百货股票。这一出价与梅西百货上周五的收盘价17.39美元相比有近21%的溢价。该投资集团已经通过Arkhouse管理的基金持有梅西百货的大量股份。据悉，该投资集团与梅西百货讨论了这一提议，后者的董事会随后开会讨论。知情人士称，尚不清楚梅西百货如何看待这一提议。

重要经济数据和事件预告

次日北京时间凌晨02:00：美国12月11日10年期国债竞拍-总金额(亿美元)

业绩预告

周二早间：甲骨文(ORCL.US)