东吴证券5月财富管理月报：基金总规模小幅增长 收益率下滑

智通财经APP获悉，东吴证券发布研报称，本月(2024.5.1—2024.5.31)股票指数型、债券型基金收益高于沪深300，而普通股票型、偏股混合型基金收益明显低于沪深300。本月全部基金日均成交额1109.36亿元，较去年同期增加4.9%，环比下降9.0%。本月ETF基金日均成交额1139.60亿元，同比上涨8.7%，环比下降7.1%。

东吴证券主要观点如下：

1、2024年5月基金指数净值先平稳上升后小幅回落。

本月(2024.5.1—2024.5.31)股票指数型、债券型基金收益高于沪深300，而普通股票型、偏股混合型基金收益明显低于沪深300。

2、股票型ETF基金资金净流入-207.91亿元，现存总规模16,761.54亿元。

股票型ETF主要按照宽基ETF、行业与主题ETF、风格ETF分类分析。宽基ETF方面，净流入-217.15亿元，规模维持在11521.67亿元;行业与主题ETF方面，净流入39.97亿元，规模维持在5034.68亿元;风格ETF方面，净流入23.37亿元，规模维持205.18亿元。

3、基金成交额同比上升，环比下降。

本月全部基金日均成交额1109.36亿元，较去年同期增加4.9%，环比下降9.0%。本月ETF基金日均成交额1139.60亿元，同比上涨8.7%，环比下降7.1%。

4、基金日均换手率持续下降。

本月全部基金日均换手率5.2%，同比下降0.4pct，环比下降0.7pct。本月股票型ETF基金日均换手率5.7%，环比下降1.1pct;债券型ETF基金日均换手率45.6%，环比上涨0.9pct;商品型ETF基金日均换手率7.3%，环比下降6.3pct;跨境型ETF基金日均换手率10.5%，环比上涨0.8pct，货币型ETF基金日均换手率6.3%，环比上涨0.3pct。

5、公募基金：开放式基金保有量略有上升，整体份额上升。

本月新发基金份额共835.97亿份，新发份额较上月下降273.42亿份，同比下降12.7%，环比下降24.6%。本月新发基金全部为非货币基金，新发权益基金340.90亿份，同比增长16.7%，环比增长540.8%;新发债券型基金1043.45亿份，同比增长231.1%，环比增长316.1%。其中，权益型基金占全部新发基金规模比重为11.3%，债券型基金占全部新发基金规模比重上升至88.5%。

截至本月末，国内市场公募基金保有量合计为29.10万亿元(环比+0.4%，同比+9.7%)。其中开放式基金保有量较4月上升0.35%至28.94万亿元，占比99.47%，封闭式基金保有量较4月下降3.7%至1,528.06亿元，占比0.5%。国内市场公募基金份额合计为28.11万亿份，环比上升0.3%，同比增长13.3%，其中开放式基金份额为28.04万亿份，环比上升0.3%，其中债券型基金份额为8.78万亿份，环比上升0.98%，封闭式基金份额为618.13亿份，环比上涨0.0013%;权益基金份额为6.08万亿份，环比上升0.4%，非货币基金份额为15.54万亿份，环比增长0.05%。

6、ETF规模及保有量回落。

本月新发ETF基金30.68亿份，同比下降67.3%，环比下降27.7%。整体ETF市场规模24,462.33亿元，同比增加38.5%，环比下降1.4%。本月ETF保有量为2.45万亿元，环比下降1.38%，同比上升38.46%。

7、私募基金：4月存续规模略有上涨，新备案数量增长规模下降。

截至2024年4月末，存续私募基金152,794只，较3月增加135只，环比增加0.09%;存续私募基金规模19.90万亿元，环比下降1.91%。截至4月末，存续私募基金管理人21,032家，较3月减少66家，环比下降0.31%。4月新备案私募基金数量1,197只，较3月增加339只，环比增加39.51%;新备案规模351.9亿元，较3月减少8亿元，环比下降2.22%。

风险提示：

本报告所有统计结果均基于历史数据，未来市场可能发生重大变化。