大和：升中海外(00688)目标至34.1元 评级“买入”

智通财经APP获悉，大和发表研究报告称，中国海外(00688)去年核心盈利升9.2%至342.58亿元。截至去年底，集团未入帐销售1438亿元，土储显着增加至8280万平方米，相信有利今年盈利前景，将其目标价由32.1元上调至34.1元，评级维持“买入”。

大和表示，中海外去年毛利率升5.1个百分点至32.9%，纯利率升1.5个百分点至20.6%，是行业中较高水平。而集团产品一直较同业有溢价，相信会支持集团在利润方面继续成为行业领导者。

该行续称，中海外去年积极增加土储，斥1448亿元购入1740万平方米土储，认为集团未来数年的业务规模会大幅跃进，将今明两年盈测升1至5%，今年底资产净值预测调高6%至42.62元。