富瑞：下调东亚银行(00023)评级至“持有” 目标价降至10港元

智通财经APP获悉，富瑞发布研究报告称，下调对东亚银行(00023)投资评级，由“买入”降至“持有”，目标价由11.5港元降至10港元。该行指，东亚银行中期业绩符预期，拨备亦已相当保守，然而纵使下行风险有限，但股本回报率复苏将受制于不确定的宏观展望，建议投资者留意该股，但显著价值修复短期内不大可能出现。

该行指出，东亚银行香港第二季净息差低于第一季，考虑美国9月开始减息，预期香港下半年净息差进一步回落。东亚银行上半年作29亿元拨备，当中内地及香港商业房地产占52%及24%，香港商业房地产拨备主要反映不良贷款所涉抵押物价值下跌。香港商业房地产占东亚银行贷款12.2%，较2022年底减少2.3个百分点，当中六成贷款人为大型企业，85%为有抵押。