大摩：恒生(00011)中期纯利高于预期一成 预计下半年延续强劲增长

智通财经APP获悉，摩根士丹利发表报告表示，恒生银行(00011) 比率19.729% 中午公布上半年纯利127亿元，较该行原预期高出10%，净利息收益率也按半年扩阔16个基点，期内净利息收入同比上升20%(按半年升12%)，期内净服务费收入同比增长21%，优于该行原预期5%，期内总体收入亦可同比上升17%。

该行称，恒生银行上半年成本同比上升9%，成本效益比率由上年30%降至期内近28%，令其核心拨备前营业利润(PPoP)同比上升27%，优于该行原预期3%。

大摩称，随着息率趋升环境下，预计恒生银行今年下半年可业绩可延续强劲增长，净息差可进一步扩阔。该行维持对恒生“增持”投资评级及目标价240元，基于其盈利能力改善，相信有助推动其股价表现。