大和：降万洲国际(00288)目标价至8.2元 维持“买入”评级

智通财经APP获悉，大和资本发表研究报告称，如果猪肉成本于明年反弹，万洲国际(00288)情况较同业为好，集团出口增加可望抵销美国猪肉市场的供应过剩，大和维持万洲“买入”投资评级，美国新鲜猪肉毛利率疲弱情况已于股价反映。

不过，大和表示，将其目标价由9.5元降至8.2元。同时将集团2018至20年每股盈利预测调低1%至8%，以反映美国鲜猪肉价毛利率更低。

报告又称，今年9月底猪肉价按年跌4%，大和预计今年第四季及明年猪肉价会反弹，大和调高万洲今明两年收入预测1%，以反映上游业务更高猪肉价，而生猪成本有上升风险如果非洲猪瘟事件过去。