麦格理：上调中煤能源(01898)评级至“中性” 升目标价至3.5港元

智通财经APP获悉，麦格理发布报告称，中煤能源(01898)管理层认为上半年煤炭销售同比增长44%。管理层维持2019财年自产煤销售指引8950万吨，同比增长30%(即下半年销售同比持平，低于该行预测增10%)，因为预计下半年将会进行更多安全检查。

该行称，由于钢铁毛利率受压，由此看到炼焦煤价格存在一定压力。上半年单位成本同比增加6%，主要是受到更多外包采矿、工程费用及升级设备折旧所推动。公司会将派息比率维持在30%，目前没有计划从母公司注资。

该行表示，将公司2019至2021每股盈利预测上调20至27%，目标价由原来的2.3港元上调至3.5港元，投资评级上调至“中性”。