新股公告 | 云想科技(02131)12月7日至12月10日招股 拟发行2亿股

智通财经APP讯，云想科技(02131)公布，该公司于2020年12月7日至2020年12月10日招股，公司拟发行2亿股股份，其中香港发售占10%，国际发售占90%，另附有15%的超额配股权;每股发售价5.56-7.08港元，每手1000股，预期股份将于2020年12月17日开始买卖。

该公司是中国领先的短视频营销解决方案供应商及集中于泛娱乐的线上内容服务供应商。主要通过向广告主及广告代理提供线上营销解决方案;及该公司的花边平台向广告联盟及广告主提供的广告位产生收入。根据艾瑞咨询，短视频营销市场为整体线上营销市场的重要组成部分及驱动因素，于2019年按收入计的市场份额为15.9%。该公司于2019年贡献中国整体线上营销市场的总收入约为0.5%。根据艾瑞咨询，于2019年，按短视频广告所产生的总账单计算，公司为中国第三大线上营销解决方案供应商，市场份额为3.4%。

受益于短视频的兴起，公司自2017年以来经历了快速增长。于往绩记录期，公司的收入由2017年的人民币2.35亿元大幅增至2019年的人民币23.13亿元，复合年增长率为213.5%。公司的年内溢利由2017年的人民币3300万元增至2019年的人民币7290万元，复合年增长率为48.6%。鉴于移动网络流量每GB成本持续减少及网络基建的技术发展，共同导致短视频观众快速增长，该公司已策略性地将重心转移至线上营销解决方案(尤其是短视频营销)，截至2017年、2018年及2019年12月31日止年度及截至2020年6月30日止六个月，有关收入分别占总收入约70.4%、94.5%、98.7%及98.9%。

公司已与基石投资者订立若干基石投资协议，据此，基石投资者已同意按发售价认购，或促使彼等的指定实体按发售价认购合共3900万美元可认购的若干数目发售股份。其中，AHAM投资2000万美元，汇丰环球投资管理(香港)投资500万美元，太平洋资产管理投资500万美元，小苗基金投资400万美元，Green Better投资300万美元，SensePower Management投资200万美元。

假设发售价为每股发售股份6.32港元，经扣除包销佣金及我们就全球发售已付或应付的估计开支后，估计该公司将自全球发售获得所得款项净额约11.67亿港元，其中约13.6%将用于加强公司的研发能力(尤其是机器学习及AI能力)及改善公司的资讯科技基建;约57.6%将用于透过提升与现有媒体合作伙伴的关系，扩大广告主及媒体合作伙伴群以及达致多元化收入资源扩张业务;约18.8%将用作寻求上下游行业参与者的策略投资与收购机会，当中会考虑目标公司的潜在业务增长、往绩记录、行业声誉、先进技术、用户流量、内容制作能力以及公司预期将实现的协同效应;约10.0%将用作营运资金及一般企业用途。