瑞银：重申电讯盈科(00008)“买入”评级 目标价降3%至4.75港元

智通财经APP获悉，瑞银发布研究报告称，重申电讯盈科(00008)“买入”评级，但因盈大地产盈利差过预期，下调2021-23年每股盈测32%/32%/37%，目标价由4.9港元降至4.75港元。

报告中称，公司上半年核心EBITDA同比增6%，主因解决方案业务有所增长，以及媒体业务亏损减少，令整体亏损收窄至3.15亿元，但部份被旗下盈大地产(00432)亏损所抵销。

该行表示，除香港电讯(06823)外之业务收入取得21%增长，当中解决方案业务收入同比增51%，ViuOTT同比也增29%，免费电视增97%，反映上半年强劲的增长动力。公司中期息同比增2%，而随着IDC业务销售增长，公司下半年资产负债表及现金流应可进一步改善。