智通财经APP获悉,5月26日,受军工装备采购需求景气度维持较高水平消息影响,A股国防军工概念股持续走强,截至发稿,中天火箭(003009.SZ)拉升封板,上海沪工(603131.SH)、中航电子(600372.SH)、中航机电(002013.SZ)、航天电器(002025.SZ)、三角防务(300775.SZ)、中航光电(002179.SZ)、天保基建(000965.SZ)等股拉升跟涨。
广发证券指出,业绩释放预期加强及兑现,是今年军工板块企稳上行的核心驱动力。全年板块逐步企稳加强原因有四,(1)业绩释放确定性预期增强,中信国防军工板块2022 年Q1 归母净利润同比增速在29 个一级行业分类中排名第8,较好地缓解了市场对板块业绩释放不确定性的担心;(2)强供应保障能力弱化疫情影响,装备交付具有较强的计划性及政治性任务特征,较佳的供应保障能力强化业绩释放确定性预期;(3)典型逆周期性板块,商业航空航天持续落地增强中长期投资吸引力。
展望2022年中后半程,兴业证券表示,若总体市场环境企稳,或有条件获得进一步溢价。横向比较制造业其它方向,军工行业确定性优势突出:2022年作为“十四五”第二年,装备采购需求按部就班展开,景气度维持较高水平;俄乌战争阴云下国际形势趋紧,国防和军队建设刚性更强;军工行业计划性强,配套体系相对封闭,管控有力,受疫情扰动较小,主战装备相关企业业绩兑现确定性高。