瑞银：予中生制药(01177)“买入”评级 目标价降至7.5港元

智通财经APP获悉，瑞银发布研究报告称，予中生制药(01177)“买入”评级，下调今年至后年每股盈利预期53%/30%/28%，以反映来自合资公司的利润降低(科兴疫苗的贡献)，目标价由8港元下调至7.5港元。

报告中称，公司上半年销售因疫情受压，但第三季基本恢复正常。肿瘤学业务呈现稳健增长势头，两个核心产品保持强劲的收入增长，Anlotinib在2018-22财年的年复合增长率为42%，Penpulimab在2022财年增长195%。

公司预计，在今年至后年共有4个创新药及14个生物类似药或仿制药上市。另外，公司预计潜在药物F-627将有25亿至30亿人民币的高峰销售额，而PD-L1预计将在2025年推出，高峰销售额或达30亿人民币。