国盛证券：维持邮储银行(01658)“买入”评级 询价发行彰显长期发展信心

智通财经APP获悉，国盛证券发布研究报告称，维持邮储银行(01658)“买入”评级，预计2022-24年利润将增长至881.9/1029.4/1206.9亿，当前估值基本处于近3年来最低水平，积极关注未来股价修复潜力。公司基本面稳定较优，是最具有成长性的国有大行。另拟发布股票定增预案，计划募集资金不超过450亿元，将直接补充核心一级资本，按22H数据测算，将提升核心一级/一级/资本充足率0.65pc至9.97%/12.67%/15.25%。

报告中称，本次定增发行对象，由邮储银行(下称“公司”)根据询价最终决定，大股东邮政集团(下称“集团”)暂不确定参与。但公司上市后2019-21年多次在二级市场增持，累计金额接近50亿元，且前次(2021年3月)300亿定增中，由集团全额认购，持股比例提升2pc至67.4%，对公司经营发展的支持力度不减。本次募集资金金额较大，预计参与方将会是稳定、长期价值型的投资者，结合溢价发行的形式，这既彰显公司对自身经营的信心，也体现了潜在投资者对其未来中长期发展信心。