华尔街银行急需动个“大手术”裁员是解决不了问题的

华尔街银行需要动改革“大手术”。

据智通财经了解，今年几家大银行，从交易到承销，都出现了大幅下跌。

咨询公司麦肯锡对银行业的一项新研究则指出了一个更长期的问题，即业绩表现，尤其是成本结构问题。

情况看起来令人担忧。

麦肯锡研究报告显示，华尔街前十大银行公布了联合净资产收益率(RoE)，这是衡量业绩的关键指标，2015年为7%，低于他们的股权成本，后者大概是在10-12%的区间。

这意味着该行业通常都是在损毁而非创造价值。成本增加，而收入下滑，回报率就降低了。银行也必须持有更多资本，因为监管机构正在寻找使银行系统更安全的方式，本来这些资金可以用来被投资以创造利润。

麦肯锡研究报告显示，许多银行需要变革，寻找成功的经营模式，抑制它们扩大资本市场和投行业务的野心，缩减它们的产品种类、客户结构和市场范围，并相应地改变它们的成本结构。

现在你可能会想知道成本是怎么增加的。银行不是一直在裁员吗?

它们确实在裁员，自2011年以来，前十大银行削减了超过10000个行政岗位。然而，这并没有对成本产生太大的影响，成本与收入的比例几乎没有变化。

对此，麦肯锡作出了如下解释：

逆流阻碍了进步，银行一直试图解决复杂的全球业务市场。削减技术和支持功能的成本尤其具有挑战性，打造新平台通常耗时良久，旧平台就会运行较长时间。

此外，银行往往从前台的角度看重组和成本削减问题，比如，它们想降低成本，但会尽可能挽救营收，通常会保留一旦条件改善就重回某项业务的选择。

管理者做出这些决定，往往是受营收目标驱使，而并不总是从成本角度考虑。例如，当一个交易平台关闭时，它的支持技术可能对特许经营的其他部分仍是必要的，这就导致在花同样多的钱维持该技术运用的情况下，获得的营收却变少了。从经济角度和成本角度，这种决定都没有达到最理想的状态。

换言之，即使一家银行裁员，也仍有一些不能摆脱的相关成本。因此，它所做的一切都会减少一个收入来源，并把费用的负担转移到一个更少的人群。

最值得注意的是固定收益，货币和商品部门。自2010年以来，固定收益部(FICC)员工总数减少了三分之一，但成本仅下降了16%。

股票和投资银行部门的成本基本持平。

如果裁员不起作用，那银行高管们该怎么做来降低成本呢?

根据麦肯锡报告，答案是技术，这个回答并不奇怪，毕竟技术似乎已经成为现在每个问题的答案的一部分。“新技术仍然没有得到充分利用，许多银行正努力对自己的运营模式进行根本性变革，以享受数字化带来的潜在收益。”

根据该报告，三年内，数字化有可能提高20-30%的利润，或提高ROE两到三个百分点。它包括增加电子交易、客户电子登记、后台功能自动化、大数据分析、公共云基础设施的应用等等。

麦肯锡报告称有两个潜在战略：一个是用全投入的方式，这对有数字化基础和电子化交易历史的银行很实用;一个是更便宜的但更多是实验性质的方法。下图显示了这两种策略能节约的潜在成本：

报告称，并不是每一个在数字化上的投资都将提供回报(特别是在行政办公室)，但今天出现的许多数字工具和技术，将会为一个更精简和具有成本效益的行业提供相应的基础设施。（信息支持：比特港）