花旗：若渣打(02888)遭罚15亿美元 上半年普通股权一级资本比率将降至13.6%

智通财经APP获悉，有报道称渣打集团(02888)或因容许客户违反对伊朗制裁被美国监管机构罚款约15亿美元。

花旗发表研究报告称，渣打未为美监管机构有关违反制裁后续罚款作明显拨备，渣打上半年的普通股权一级资本比率为14.2%，若被罚15亿美元，将会令上半年的普通股权一级资本比率降至13.6%。但渣打早于2015年曾订下财务目标，希望维持一级资本比率在12%至13%，而最近花旗得知渣打管理层对一级资本比率维持在13%，加上对未来潜在的不良事件有缓冲感到满意。

花旗还指出，渣打在2017年回复象征式派息，股息收益率略高于1%，预期将会在2018年升至略高于2%，并在2019年高于3%。渣打管理层指出，其派息的增长将会与盈利一致。该行在报告中提到，不相信投资者买入渣打的股份是为了派息，尽管这仍是管理层对盈利及资产负债表能力信心的重要标志。花旗予渣打“买入”投资评级，目标价8.5英镑。