高盛：维持碧桂园服务(06098)“买入”评级 目标价升2%至104港元

智通财经APP获悉，高盛发布研究报告称，维持碧桂园服务(06098)“买入”评级，目标价由102港元升2%至104港元，将2021-23年在管面积平均预测提高8%，又调高物管收入3%。

报告中称，公司上半年核心溢利上升61%，大致符合预期，受惠于在管面积上升34%、社区增值服务收入增长1.32倍，以及第三方物管及城市服务收入因低基数效应大幅增长。该行又指，公司第三方扩张速度、增值服务增长也高于预期、商业营运开始获得回报、毛利率上涨等都令人惊喜。

该行表示，提高2021-23年增值服务收入2%，整体2021-23年收入预测调高5%。另外毛利率削9个百分点，传销占收入比例也会上升1个百分点。该行认为，公司正展示第三方扩展能力。