港股概念追踪 | 政策利好不断叠加AI持续赋能 多机构看好数字经济细分产业投资机会(附概念股)

智通财经APP获悉，5月12日，国家发改委主任郑栅洁发文称，加快发展数字经济。把握数字化、网络化、智能化方向，大力推进数字产业化和产业数字化，重视通用人工智能发展，支持平台企业在引领发展、创造就业、国际竞争中大显身手。此前，西南证券指出，数字经济重要性凸显，政策加码指引投资主线，看好数字中国细分产业趋势上的投资机会。相关港股标的：金山云(03896)、中兴通讯(00763)、中国联通(00762)、长飞光纤光缆(06869)。

近年来，数字经济领跑作用不断显现，成为稳增长、促转型的重要引擎。数据显示，2022年，我国数字经济规模超过50万亿元，占GDP比重超过40%，继续保持在10%的高位增长速度，成为稳定经济增长的关键动力。同时，互联网、大数据、人工智能等数字技术更加突出赋能作用，与实体经济融合走深向实，产业数字化探索更加丰富多样，产业数字化对数字经济增长的主引擎作用更加凸显。

第六届数字中国建设峰会上发布的《数字中国发展报告(2022年)》显示，截至2022年年底，我国数字经济规模占GDP比重已提升至41.5%。开通5G基站231.2万个，5G用户达5.61亿户，全球占比超60%；移动物联网终端用户达18.45亿户，成为全球主要经济体中首个实现“物超人”的国家；算力总规模位居世界第二，年增长率近30%。

政策方面，进入2023年，国内关于数字经济方面的利好频出。

早在今年2月，中共中央、国务院印发的《数字中国建设整体布局规划》就提出，到2025年，数字中国建设取得重要进展；到2035年，数字化发展水平进入世界前列，数字中国建设取得重大成就，并从夯实数字中国建设基础、全面赋能经济社会发展、强化数字中国关键能力、优化数字化发展环境等方面作出部署。

3月份，我国提出组建国家数据，负责协调推进数据基础制度建设,统筹数据资源整合共享和开发利用，统筹推进数字中国、数字经济等。

4月份，发改委表示不断做强做优做大我国的数字经济，其中提出适度超前部署数字基础设施建设，深入实施“东数西算”工程，加快基础设施数字化、智能化的改造。

海通证券研报指出，数字经济为全年主线，虽然阶段性或遭遇波折，但也为下一波孕育布局机会。

此外，不久前爆火的ChatGPT作为一种超智能对话AI产品，从技术原理和运行条件都需要强大的算力作为支撑。ChatGPT将为数字产业化发展注入新的活力。ChatGPT具备较强的自然语言处理能力以及代码编写能力，因此，将其应用在搜索引擎以及人机交互领域可以提升用户搜索体验并提高交互效率。此外，ChatGPT等生成式AI对算力有着较高的需求，这将带动算力基础设施领域的发展建设。

中信证券指出，ChatGPT作为革命性的人工智能技术，其出现将给产业数字化带来较大的增长空间。ChatGPT作为大语言模型，首先将对目前使用自然语言处理技术的场景造成冲击，如聊天机器人、语音助手等，也会给一些垂类场景如智能客服、智慧家居、智能教育等带来变革。通过接入ChatGPT的服务，这些应用的质量将得到显著提升，带来进一步的增长空间。其次，ChatGPT的出现也将会推动AIGC时代的到来，带动各领域AI模型的优化，文字、图像、音乐等领域的创作模式或均迎来重大变革。

中邮证券认为，数字中国建设方兴未艾，国内外ICT巨头的AI大模型接连落地，算力竞赛如火如茶，通信行业后续行情仍将继续围绕数字经济与AI算力基础设施展开。

天风国际则认为，数字经济未来随着具体的扶持和支持的政策出台，三条主线将会比较明晰：一是数字产业化主线，围绕国产化布局，核心领域包括信创、半导体、云计算、人工智能选装；二是产业数字化主线，围绕数字赋能、传统产业技术变革，核心领域包括智能汽车、工业软件、能源IT、医疗IT等；三是数字新基建主线，围绕项目配套加速落地，核心领域如智慧城市、智慧交通、乡村振兴、数字乡村等。

相关概念股：

中兴通讯(00763)：4月21日发布2023年第一季度报告显示，一季度营收291.4亿元，同比增长4.34%；一季度净利润26.4亿元，同比增长19.2%。此外，中兴通讯在互动平台表示，在算力基础设施领域，公司拥有全系列服务器及存储产品，包括通用服务器、GPU服务器、液冷服务器以及全闪存储产品、混闪存储产品等。

金山云(03896)：3月13日，该股正式纳入恒生综合指数及港股通。金山云为国内知名的独立云服务商，多年来，始终坚定“AllinCloud”战略，以技术立业为根本，致力于高质量的发展。

中国联通(00762)：根据中国联通官微，4月26日，该公司与腾讯进一步深化合作，共同出资设立的云宙时代科技有限公司正式在京成立。

长飞光纤光缆(06869)：公司主要生产和销售通信行业广泛采用的各种标准规格的光纤预制棒、光纤、光缆,基于客户需求的各类光模块、特种光纤、有源光缆、海缆,以及射频同轴电缆、配件等产品,公司拥有完备的集成系统、工程设计服务与解决方案，为世界通信行业及其他行业(包括公用事业、运输、石油化工、医疗等)提供各种光纤光缆产品及综合解决方案，为全球70多个国家和地区提供优质的产品与服务。