大和：维持申洲国际(02313)“买入”评级 目标价上调至100港元

智通财经APP获悉，大和发布研究报告称，维持申洲国际(02313)“买入”评级，重申对其今年次季至明年的收入和毛利率乐观看法，目标价由93港元上调至100港元。该行表示，受到中国厂房利用率提升所带动，预计集团的毛利率将从今年第二季的24%逐步改善至第三季的25%，并在第四季达26%至27%。

报告中称，公司第四季订单能见度显著改善，大部分客户已完成去库存。此外，由于集团在新产品类别上扩大生产能力及客户的供应商整合计划，推动了长期供应商份额增长，加上中国及海外厂房的利用率及生产效率提升，也令新客户贡献快速增长。