直击调研 | 概伦电子(688206.SH)：本轮疫情对公司的影响整体可控 正全力推动“应用驱动的EDA全流程”建设

智通财经APP获悉，6月30日，概伦电子(688206.SH)接受机构调研时表示，本新冠疫情对公司经营情况影响整体是可控的，公司目前已经有部分产品在国际市场具备领先水平且有国际竞争力,在国内具备完全的替代能力并已在国内部分领先的集成电路企业逐步实现替代。同时,公司利用上市的契机,加速推动公司战略的实施和落地,针对特定应用推出相关的EDA全流程解决方案,逐步实现特定应用或在特定领域内的国产EDA,并推动芯片设计和工艺开发的深度联动,提升产品竞争力,为我国集成电路的发展提供有国际水平的EDA支撑。

本轮疫情对公司的影响整体是可控的

关于本新冠疫情对公司经营情况影响，从研发层面来看,概伦电子工作主要还是以研发为主,公司境内研发员工当前主要分布在上海、济南、北京和广州四个办公室,居家办公与在办公室都是登录到服务器端去做研发,从这个角度来看,公司整体研发进度基本上没有受什么影响。

从人才角度来看,EDA是一个知识密集型跨学科的行业。疫情期间,除了通过加强团队间的有效协作、提升自我管理意识和工作技巧等方式保证老员工在家办公的效率,概伦还借助多元化的招聘渠道,采取灵活的入职和培养方式,有效应对了公司快速成长期的人才需求。这期间不断有新员工加入概伦,人员增长整体匹配公司年度招聘预期。

从市场层面来看,上海地区解封以来,客户沟通的流畅度正在积极恢复到疫情前水平,公司半导体参数测试仪器业务的物流和供应链也在迅速调整,一些新客户的开发和产品导入也在有序进行,各方面确实能感受到市场正逐步恢复,相信其他公司也是这样。整体来看,本轮疫情对公司的影响还是可控的。随着本轮疫情的逐渐结束,相信公司及下游客户的业务开展会迅速恢复到正常水平。

在国内具备完全的替代能力并已在国内部分领先的集成电路企业逐步实现替代

在公司EDA工具国产替代的研发方面，概伦电子表示，国产替代不是一蹴而就的,这不符合商业逻辑,我们的视野最终要着眼到产品的价值,回归到需求导向。国产替代是未来很长一段时间的大趋势,需要拉长时间放宽周期来正确看待国产替代。公司目前已经有部分产品在国际市场具备领先水平且有国际竞争力,在国内具备完全的替代能力并已在国内部分领先的集成电路企业逐步实现替代。同时,公司利用上市的契机,加速推动公司战略的实施和落地,针对特定应用推出相关的EDA全流程解决方案,逐步实现特定应用或在特定领域内的国产EDA,并推动芯片设计和工艺开发的深度联动,提升产品竞争力,为我国集成电路的发展提供有国际水平的EDA支撑。

谈及EDA行业的生态壁垒，概伦电子介绍道，行业对EDA的要求和投入是随着工艺节点的推进和芯片复杂度的提升而急剧增加的,因而能否获得与高端客户深度互动和产品迭代的机会,即打破所谓生态壁垒往往是初创企业或EDA新品最难突破的环节。这种生态垄断是指国外EDA巨头与集成电路的各个环节都深度合作,在过去十多年来一起推动了先进工艺的迭代和高端芯片的升级,久而久之就形成了一个难以撼动的生态。这里面不仅包括主流EDA厂商提供的种类繁杂的工具组合而成的流程,也有分散在各个环节包括晶圆代工厂、领先的设计公司或IP厂商等各自在工具使用、流程整合、设计方法学等方面的经验积累和工程实践。这两方面都是我们看到差距极大的、且需要长时间的沉淀才能赶上的,但考虑到国际竞争形势和本土发展需求,我们又很迫切需要打造自有的EDA供应链。基于创始团队在国际EDA行业的经验,概伦电子在成立之初便首先选定了一些细分领域进行优先突破,针对我国行业发展的特点探索创新的设计方法学并坚持至今,进行前瞻性的技术研发和产品布局,推动设计与制造领域的深度和高效联动,加快工艺和设计的快速迭代,通过工艺平台的潜能挖掘,提升芯片产品的性能和良率。

此外，用户习惯也是形成行业生态壁垒的一个重要指标。但在国产替代的大趋势下,用户习惯并不是一个无法跨越的难题,原因可以从两个层面来解读:从市场竞争力和需求层面来看,赢得客户信赖和选择更重要的还是靠产品性能,解决别人无法解决的问题,在这种情况下用户习惯就要让位于产品性能,随着国产EDA产品性能的逐步提升,在部分领域达到甚至超过国际领先水平,产品及习惯的切换均成为可能

正在全力推动“应用驱动的EDA全流程”的建设

概论电子提到，作为一个技术导向的国际化企业,公司希望在行业内找到自己不可替代的定位,在解决客户问题的同时获得市场竞争力,待成长到一定阶段后,可以有能力在一些特定领域提供完整且具备国际竞争力的EDA解决方案,然后逐步向更多的领域推进,推动打造以DTCO为核心驱动力的制造类EDA全流程解决方案和针对存储器及模拟/混合信号等定制类电路的设计类EDA全流程解决方案,加速DTCO战略的深化落地,成为行业生态建设的主要参与者。上市以来,公司现有的几个细分领域国际领先地位进一步增强,目前推动针对特定应用的全流程是水到渠成的。

公司即将推出的承载EDA全流程平台的产品“NanoDesigner”,将加速推进公司以应用驱动的EDA全流程建设的战略落地。NanoDesigner的推出将标志着概伦电子“优先选择突破关键环节EDA工具,逐步形成关键流程解决方案”的发展战略取得阶段性成果。同时,我们期待概伦电子真正成为一家平台型企业,与国内EDA产业链不同环节、不同体量伙伴在这一平台上深入合作。

对于投资者问及的公司是如何实现跨国团队的有效协同，概伦电子表示，由于公司的核心团队在过去三十年曾有过多次EDA创业和成功的经历,也有在国际大公司研发、管理和整合的经验,所以跨国团队协作这个模式概伦其实是非常熟悉的。